Memperkasa Pelabur Untuk Masa Depan Yang Lebih Baik

Ketika rakyat Malaysia mengumpul kekayaan, terdapat keperluan untuk membangunkan pendekatan berpandukan nasihat untuk membantu para pelabur mengurus masa depan kewangan mereka. Untuk tujuan ini, SC telah memperkenalkan kelonggaran dan langkah untuk membolehkan model nasihat pelaburan yang lebih besar dalam menyediakan spektrum nasihat yang lebih meluas untuk pangkalan pelabur domestik dan membantu mengukuhkan peranan industri perancangan kewangan untuk memberikan nasihat berkualiti.

Meluaskan Model Nasihat untuk Memenuhi Pelbagai Keperluan Pelabur

Dengan meningkatnya akses dan penggunaan peranti mudah alih, terdapat kemunculan perisian berasaskan mudah alih/aplikasi yang memberikan nasihat pelaburan. Aplikasi ini menggunakan algoritma untuk memberikan khidmat nasihat pelaburan dan merupakan cara yang semakin popular bagi pelabur runcit mendapatkan akses kepada khidmat nasihat dan pasaran secara meluas. Aplikasi ini menyediakan pilihan yang mudah dan alternatif kepada pelabur di mana tiada interaksi penasihat manusia dalam proses memberi nasihat.

Menyedari perkara ini, SC berusaha untuk memberikan kejelasan kelonggaran dan kawal selia mengenai keperluan utama dalam menjalankan perniagaan nasihat pelaburan menggunakan peralatan berasaskan algoritma automatik. Matlamatnya adalah untuk mengimbangi keperluan menarik peserta baharu di samping memastikan kualiti pemain. Untuk tujuan ini, SC mengeluarkan nota teknikal pada Oktober 2022 untuk menjelaskan keperluan minimum kewangan, kecekapan dan tatalaku berterusan berkaitan teknologi yang dijangkakan bagi pengantara yang berminat untuk menawarkan nasihat pelaburan digital.

Baca lebih lanjut mengenai siaran media ‘SC Issues New Guidelines and Technical Note to Enhance the Quality and Diversity of Investment Advisory’.

Memperkukuh Peranan Industri Perancangan Kewangan untuk Memberi Nasihat Berkualiti

Issuance of Guidelines on Islamic Capital Market Products and Servicesnd Services
The SC had, in November 2022, issued the Guidelines on Islamic Capital Market Products and Services (ICMPS Guidelines) which serves as a single point of reference that provides a consolidated and distinctive aggregation of Shariah requirements. The ICMPS Guidelines consolidate all Shariah requirements for ICM products including sukuk, Islamic structured product and Islamic CIS, that were previously cited in the relevant chapters within respective guidelines.

Read more on media release on ‘SC Issues Consolidated Guidelines on Islamic Capital Market Products and Services’.
Revision of Guidelines on Islamic Fund Management
Berikutan pelancaran pelan tindakan bersama tiga tahun untuk industri perancangan kewangan pada 2020, industri itu telah menyaksikan pertumbuhan sebanyak 5% dalam bilangan firma berlesen, dan pertumbuhan sebanyak 49% dalam bilangan wakil perancangan kewangan berlesen.

Walaupun trend pertumbuhan ini menggalakkan kerana ia memberi manfaat kepada pelabur dengan lebih banyak akses kepada nasihat pelaburan, inisiatif untuk memacu khidmat nasihat dan hasil yang lebih baik kepada lebih ramai rakyat Malaysia terus menjadi pertimbangan penting dalam industri perancangan kewangan.

Selaras dengan cadangan di bawah pelan tindakan bersama, wakil industri dan persatuan memperoleh dan menerima pembiayaan Dana Pembangunan Pasaran Modal (CMDF) sebanyak RM7.5 juta untuk 16 inisiatif yang akan dilaksanakan antara 2023 hingga 2025 untuk meningkatkan standard, menarik bakat dan meningkatkan kualiti nasihat.

Inisiatif ini termasuk:
Pada akhirnya, langkah yang diperkenalkan pada 2022 akan memudahcara langkah ke arah spektrum model nasihat yang lebih meluas yang meningkatkan kebolehcapaian dan kemampuan nasihat berkualiti – seterusnya memperkasakan lebih ramai rakyat Malaysia untuk mengambil bahagian dalam pasaran modal.

Rencana Khas 3

Tinjauan Tingkah Laku Untuk Mengatasi Ketidakcukupan Simpanan Persaraan

Mitigating Systemic Risks And Promoting Financial Stability

Enhanced Risk Governance Framework

In 2021, the SC-wide risk governance framework was enhanced as part of an overall initiative to have an effective integrated and predictive risk surveillance to maintain regulatory agility.

The structured risk governance framework integrated the wider spectrum of risks such as technology, cyber and conduct risk at the SC’s Systemic Risk Oversight Committee (SROC) and Accounting, Market and Corporate Surveillance Committee (ACMS).

Intensified surveillance

The SC continued to intensify its surveillance of systemic risk to maintain market resilience and stability. Regular SROC engagements were held to deliberate concerns emanating from various segments across the capital market. Domestic equity and bond market, foreign fund flows and trade participation continued to be monitored closely for potential stress points.

In addition, measures and economic stimulus packages introduced by the government to weather the impact of COVID-19, market trading conduct and the financial position of listed companies were among the focus areas for discussion.

Thematic assessments

The SC also conducted thematic assessments covering investors’ fund flows, the position of firms, and policy decisions to ascertain the possible impact on the capital market. In 2021, the SC reviewed and enhanced its crisis indicators on potential emerging risks in the
capital market.

The enhanced crisis indicators provided a reference point for escalation to SROC when the identified indicators and triggers materialised and ensured prompt response to manage and prevent any issues of concern that might lead to a systemic crisis.

Joint regulatory discussions

In 2021, the SC conducted frequent joint regulatory discussions with other authorities such as Bank Negara Malaysia (BNM) and Labuan Financial Services Authority (Labuan FSA) to identify systemic risk concern areas within the financial and capital markets in Malaysia.

Monitoring of various components of the capital market

The SC continued its efforts to undertake a methodological and integrated approach to ensure any potential systemic risk was being monitored, mitigated, or managed. Figure 1 highlights the findings from the following risk assessments on the various components of the capital market.